국내 반도체주가 TSMC와 다르게 흘러간 건 메모리·파운드리 성격 차이에 6월 신흥국 리밸런싱이 겹쳤기 때문이에요. 왜 그렇게 봤는지 핵심만 정리했어요.
TSMC 3분기 순이익 31조 원, 6분기 연속 신기록이에요
매출 총이익률은 예상치보다 살짝 미스가 났지만 시장 예상대로 잘 나왔다고 했어요 00:36. 최대 고객사 엔비디아가 신고가를 계속 찍으면서 TSMC도 따라갈 수밖에 없는 구조라고 했어요 00:50.
나스닥은 10월 신고가, 필라델피아 반도체 지수는 6월부터 하락했어요
나스닥은 하이퍼스케일러 실적이 견조해 10월 신고가를 찍은 반면, 필라델피아 반도체 지수는 6월부터 코스피*와 엇비슷하게 빠졌어요 02:31. 6월을 기점으로 자금이 하이퍼스케일러 쪽으로 리밸런싱됐고, 국내는 메모리와 반도체 장비단 모두 차이가 났다고 했어요 02:56.
*코스피(KOSPI): 한국거래소 유가증권시장에 상장된 보통주 전체의 시가총액을 기준시점과 비교해 지수로 나타낸 것. 용어 사전
한국은 MSCI 신흥국 지수라 외국인 자금이 빠져나가요
국채 금리가 오르면 안전자산 선호로 신흥국 자금이 국채 쪽으로 이동하면서 외국인 순매수*가 끊긴다고 했어요 03:23.
*외국인 순매수: 일정 기간 동안 외국인 투자자가 산 주식 금액에서 판 금액을 뺀 값이 양(+)이면 "외국인 순매수", 음(−)이면 "외국인 순매도"라고 합니다. 용어 사전
반면 선진국 지수인 일본 닛케이는 나스닥과 유사하게 흘렀고, 대만 지수는 TSMC가 대장이라 최근 신고가를 찍었어요 04:04. 엔비디아·TSMC 실적과 무관하게 수급에서 차이가 난다고 했어요 04:16.
이러면 강세, 이러면 약세
- TSMC 파운드리 매출이 이어지면: 삼성전자 파운드리 쪽 기대감도 가져볼 수 있다고 했어요 04:42.
곽유정의 입장 중립약세 보조
국내 지수는 신흥국 리밸런싱과 메모리 선반영 여파로 TSMC·나스닥과 다르게 흘렀다고 봤어요. TSMC 파운드리 실적 호조가 삼성전자 파운드리에 기대감을 줄 수 있다고 했지만, 수급 부담은 당분간 이어진다는 시각이에요.
말한 사람의 견해를 옮긴 것이며 서비스의 투자 의견이 아니에요.